投资人提前赎回引发3亿债券违约，银亿股份卖项目、转股份自救

因资金周转出现问题，银亿股份（000981.SZ）一笔3亿元的债券12月24日出现违约。

“公司资金紧张，投资人提前赎回的债券引发了违约。对于违约债券，公司昨天已经成立了专门的应对小组。我们将尽最大努力进行资产处置，来偿还债务。”银亿股份证券事务部工作人员12月25日告诉财联社记者。

银亿股份这笔违约债券是如何发生的，银亿股份将如何应对，又会对其产生怎样的影响?

记者在采访中了解到，银亿股份这一违约债券，因投资人提前赎回所引发。12月24日晚银亿股份发布公告，公司一笔“15银亿01”的债券未能如期足额兑付，涉及金额约3亿元。

这笔融资是银亿股份于2015年发行，规模3亿元五年期的债券，2020年年底到期。不过该融资在条约中明确了回售选择权，投资者可在债券发行后的第三年，即2018年12月24日要求发行人回售。而投资人行使了这一权利，在今年12月24日选择赎回。

原本2020年才到期的债券，投资人在2018年年底行使了提前赎回权利，然而银亿股份却拿不出足够的资金用于偿还。

“公司整体资金回笼出现了一些问题。受地产调控影响，今年房地产走势不佳，公司地产板块资金周转速度放缓。而汽车零配件行业的形势也不理想，受此影响我们这一领域的运营也遇到一些困难。”银亿股份证券事务部工作人员表示。

银亿股份偿还债券的资金缺口有多少？就这一问题，银亿股份12月25日向财联社记者表示，目前还不清楚，但公司正在展开资产处置以应对危机。

“这笔债券的利息按期支付给投资人的，本金偿还出现了问题。今年没有其它到期债券了，明年年中可能会有其它到期债券。公司将对即将到期的融资展开排查，也会研究预案并组织资金，以防止再次出现类似事件。”银亿股份证券事务部工作人员告诉记者。

发布债券违约的第二天，银亿股份就展开了一系列密集的资产处置。

12月25日银亿股份披露，公司将旗下安吉银瑞房产的66.47%股权卖给了上海奥誉置业，交易对价8739万元。不过上海奥誉置业需要支付的总金额，为6.62亿元。

银亿股份方面告诉记者，支付总额之所以较高，是因为公司此前向安吉银瑞提供了约5.75亿元的股东借款本金及利息，还有一些其他应收款。“这个项目股权卖掉后，会有一定资金盈余，将对偿还违约债券起到一定作用。”银亿股份方面说。

卖项目自救的时候，银亿股份还转让了公司的股权。

银亿股份12月25日披露，公司控股股东银亿控股和公司实际控制人熊续强之子熊基凯，将所持银亿股份5.13%的股权以10.3亿元价格，转让给了宁波开发投资集团（以下简称“宁波开投”）。不过银亿卖公司股权，并为了还逾期的“15银亿01”债券。

“转让公司股权是大股东的决定，与解决逾期债券之间没有直接联系。大股东是想通过‘债转股’的方式，偿还宁波开投的借款本金、利息等费用。”银亿股份方面告诉记者，此次交易将使宁波开投成为战略股东，但没有导致公司控股股东、实际控制人发生变化。

债券违约事件给银亿股份带来的另一个影响，是对光控传感器业务的收购，可能面临搁浅。

今年八月份银亿股份发布停牌重组公告，拟从公司实控人熊续强所控制的一家名为宁波艾礼福的公司手中，以13.9亿元的价格收购光控传感器业务。然而停牌近三个月，银亿股份于11月20日被交易所强制复牌。银亿股份也因此成为证监会发布最严停复牌新规后，首个被强制复牌的A股上市公司。

业界认为，债务逾期事件之后，银亿股份资金回笼的压力将进一步加大，未来一段时间很难再拿得出资金从实控人手中收购这一业务。

“对光控传感器业务的收购会暂停或继续推进，后续的进展我们会发公告。不过目前我们以资金回笼为主，对扩张行为会比较慎审。公司将全力展开资产处置，加大资金回笼的力度和速度，尽力处理好逾期债务问题，并进一步排队潜在的财务风险。”银亿股份证券事务部告诉财联社记者。