鹰眼预警:八菱科技存4.66亿违规担保去年业绩大亏

2020-06-05 08:07:16 来源：新浪财经

新浪财经讯八菱科技发布2019年年度报告，报告期内，公司实现营业收入7.51亿元，同比增长5.75%；归属于母公司所有者净利润亏损4.06亿元，同比下降5687.88%。同时，公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

自查发现4.66亿违规担保转型后业绩巨跌

6月2日，八菱科技发布公告称，公司经自查发现控股子公司的全资子公司海南弘天存在4.66亿元的违规对外担保。

公告称，海南弘天存放于广州银行中大支行的2.96亿元银行存款的定期存单已于2019年10月28日、10月29日质押给广州银行股份有限公司珠江支行，为阜新久宝能源有限公司与广州银行股份有限公司珠江支行签订的《银行承兑协议》提供质押担保。

而海南弘天在广发银行股份有限公司重庆分行营业部存放的1.7亿元银行存款的定期存单已于2020年1月8日质押给广发银行股份有限公司重庆分行，为阜港能源科技有限公司与广发银行股份有限公司重庆分行签订的《承兑合同》提供质押担保。

值得注意的是，截止2019年12月31日，八菱科技经审计净资产金额为17.47亿元，4.66亿违规担保占最近一期经审计净资产的比值近25%，八菱科技表示若债务人无法按期清偿债务，质押的定期存款可能存在无法收回的风险，将对子公司经营产生较大不利影响。

鹰眼预警显示，去年八菱科技业绩巨亏。

具体到数据，公司本期实现净利润-4.06亿元，同比下降5734.37%，其中归属于母公司所有者净利润亏损4.06亿元，同比下降5687.88%，扣非归母净利润-3.87亿元，同比下降45966.56%。

来源：2019年年度鹰眼预警

对于业绩巨亏，公司表示主要系公司计提资产减值、商誉减值及参股公司大额亏损拖累公司业绩所致。

近两年，汽车市场萎靡不振，国内汽车产销下滑，公司主业面临困难局面；在文化演艺业务领域，《远去的恐龙》项目由于前期投入较大，每年固定成本较高，目前仍处于市场培育期，预计未来的经营业绩仍然具有不确定性。公司亟需进行产业转型，经过考察，公司认为生物技术及大健康产业具有广阔的发展前景。

公司2019年以价格9.08亿元收购北京弘润天源基因生物技术有限公司51%的股权，形成商誉6.03亿元。2019年度，弘润天源实现净利润1663.07万元，经营业绩未达预期。根据（沪众评报（2020）第0276号）《资产评估报告》及前述业绩承诺，公司对弘润天源计提商誉减值损失2.03亿元。

计提长期股权投资减值准备方面，公司于2020年1月22日召开第五届董事会第四十七次会议审议通过《关于签署<股权转让意向书>的议案》，公司拟将持有广西华纳43.65%的股权转让给黄安定或黄安定指定的第三方。按照股权转让意向书的相关约定，预计会导致长期股权投资发生损失，公司拟对长期股权投资广西华纳新材料科技有限公司计提减值准备2854.94万元。

此外，公司本期投资收益亏损4142.35万元。报告期内，公司投资收益同比大幅下降，其中影响亏损最大的两个因素：一是参股公司重庆八菱汽车配件有限责任公司亏损4011.82万元，按照公司持股比例49%确认投资收益为-1965.79万元，主要是因为价格下降、成本增加，导致产品毛利率较低；二是参股公司广西华纳新材料科技有限公司亏损4644.54万元，按照公司持股比例43.65%确认投资收益为-2，027.34万元，主要是因为广西华纳的子公司停产，导致销售收入下降；同时由于部分生产线存在长时间停产、产能利用率较低及部分设备老化处于报废状态，资产存在减值迹象，计提资产减值准备及进行固定资产清理等。

公司子公司的经营状况也严重影响到公司业绩。公司全资子公司印象恐龙文化艺术有限公司2019年亏损1.48亿元。

一是由于国家体育馆作为2022年北京冬奥会比赛场馆，因场馆改造的需要，《远去的恐龙》演出项目自2019年4月8日起暂停演出，并迁出国家体育馆，停演期间因没有门票收入，搬迁费用增加、计提的固定资产折旧、支付员工工资等导致当期亏损5144.14万元；二是因演出场地搬迁，将印象恐龙原已经资本化的部分场馆租金、安装调试费、咨询设计监理费等费用摊余部分3296.81万元计入当期损益；三是印象恐龙在拆卸及搬迁过程中，舞美山体破碎，部分线路损坏，且目前在桂林的演出用地招拍挂流程尚未完成，导致印象恐龙未来演出时间存在不确定性，已拆卸的固定资产存在减值迹象，对印象恐龙的固定资产计提减值准备6376.30万元。

再从参股公司经营情况来看，截至报告期末，公司参股公司共5家，其中4家为净利润亏损状态。

公司持股49%的重庆八菱汽车配件有限责任公司实现净利润-4011.82万元，亏损增长了391.31%；公司持股43.65%的广西华纳新材料科技有限公司实现净利润-4644.54万元，同比下降了261.61%；公司持股22%的大姚麻王科华生物科技有限公司2019年6-12月实现营业收入0.00万元、净利润-161.67万元；公司持股20%的深圳市王博智慧厕所革新技术有限公司2019年7-12月实现营业收入0.00万元、净利润-223.59万元。

毛利率存货周转率异动三费占毛利润超九成

对于公司的业绩变动，从行业结构来看，公司的主要行业实现营业收入6.17亿元，同比增长4.04%，营业成本为5.44亿元，同比增长6.75%。

值得一提的是，公司本期的销售毛利率由11.88%增长至15.49%，但存货周转率由5.85次下降至5.1次，应收账款周转率也由8.16下降至5.45。

来源：2019年年度鹰眼预警

与此同时，公司的期间费用也有所增长，其中管理费用增幅最大，同比上年增长73.92%，达0.90亿元，对此公司解释为一是印象恐龙于2019年4月8日起暂停演出，对应演出设备折旧计入管理费用，报告期折旧及摊销费比上年同期增加2135.43万元；二是报告期因收购弘天生物51%股权需要支付中介机构费，报告期聘请中介机构费比上年同期增加718.90万元；三是报告期因印象恐龙搬迁，产生搬迁费799.51万元。

公司本期的三费之和为1.1亿元，毛利润为1.16亿元，三费/毛利润超过九成。

来源：2019年年度鹰眼预警

此外，报告期内，公司前五名客户销售额/销售总额比值为86.38%，前五大供应商采购额/采购总额比值为71.57%，公司本期客商较为集中。

来源：2019年年度鹰眼预警

公司前五名客户中第二名是南宁全世泰汽车零部件有限公司，与公司存在关联关系，公司直接持有南宁全世泰49%的股权，为公司的参股公司，公司董事长顾瑜女士、董事黄志强先生均担任南宁全世泰董事。

公司前五名供应商中第二名、第三名分别是重庆八菱汽车配件有限责任公司柳州分公司与南宁全世泰汽车零部件有限公司，与公司存在关联关系，其中公司直接持有南宁全世泰49%的股权，为公司的参股公司，公司董事长顾瑜女土、董事黄志强先生均担任南宁全世泰董事；公司直接持有重庆八菱49%的股权，为公司的参股公司，公司董事长顾瑜女士担任重庆八菱副董事长，谭显兴担任重庆八菱汽车配件有限责任公司董事、副总经理。（文/上市公司研究院财报鹰眼子兀）

新浪财经上市公司财报鹰眼预警简介：上市公司财报鹰眼预警是上市公司财报智能化专业分析系统。鹰眼预警通过聚集会计师事务所及上市公司等一大批权威的财务专家，分别从公司业绩成长、收益质量、资金压力与安全及运营效率等多个维度跟踪解读上市公司最新财报，并以图文形式提示可能存在的财务风险点。为金融机构、上市公司、监管部门等提供了专业、高效、便捷的上市公司财务风险识别及预警的技术解决方案。