全国 21 城实施公积金一人购房全家帮 人民生活又将如何变化

近期以来，各地密集调整住房公积金贷款政策，不仅多地推出公积金“一人购房全家帮”政策，而且不少地方提高公积金贷款额度后，已可覆盖刚需购房金额。公积金支持政策成为本轮楼市宽松政策中的一大重点。

根据第一财经记者不完全统计，今年以来，包括天津、江西赣州、河北沧州、河北秦皇岛、河北唐山、河北定州、广东潮州、广东珠海、湖南邵阳、四川资阳、云南楚雄、安徽池州、安徽马鞍山、安徽六安、安徽滁州、浙江湖州、浙江台州、宁夏吴忠、福建泉州、湖北咸宁、甘肃定西等21城发布了职工可以提取公积金帮助子女或直系亲属购房的政策，可简称为“一人购房全家帮”政策。整体上，这些城市以三四线城市为主，只有天津为新一线城市。

秉承着钱从哪里来，钱到哪里去的原则思考这个问题。

公积金是个池子，企业和个人交，虽然是基金，收益基本可以忽略，大家交，大家贷款用。读者也知道，一旦涉及到大家钱池子，还是有一些问题的，谁来决定钱怎么用，比如前几天当地就停止了医保给子女打疫苗的兑付，问的话让去投诉，等结果出来还不知道什么时候，孩子疫苗能一直拖着呢？还有这几年医保大量用于防疫相关支出，池子就无法支撑其他的需求。

公积金也是如此，这个池子是为了保障居民购房和西方的需求，但决策权也不是交钱的人说了算，比如西安很长一段时间不支持组合贷，就是霸王条款。几百万的房子设置公积金贷款 Q 上限，要么高利息商贷，要么高首付比例，很多人交的钱根本没享受到低息贷款的红利。

对于公共的资金池子，以前都是设置限制，福利池子、社保池子、养老池子，多交少用才能挤出资源用于宏观配置。那么为什么会出现鼓励大家用，而且是一人买房全家公积金帮？

对于全家几个人都有公积金的当然是好事，因为以前设置限制，有的地方房价疯涨的时候就是设置霸王条款，要全款的，不支持组合贷的，你爱买不买，现在也算是一些让利，对与这些刚性需求群体肯定是利好的，利息几十年下来差异很大。但对于所有交钱的人来说，池子流入端并不会变多，流出端变多，你交的钱不用，是别人用了，其实交的钱就不能理解为福利了，更像是宏观资源调配时把不买房的人利益转移到买房人的利益上，池子里面的钱不会凭空创造也不会凭空消失，利益转移了而已。

所以我们不难得到一个结论，政策目的是鼓励买房么，撑房地产信心，买房的最大头又是土地税收，但居民没有钱了，就看上了公共财富的池子，本质是把公共积累的资金池子，通过房地产转移给地方财税使用，利息低也有贷款利息，杠杆也转移到了居民头上，相比前几年的高价格、霸王条款、高利息也算是一种让利，但房地产投资现在大多数是负收益，大家信心都没了。靠着把一个个公共池子耗尽变成土地财税供地方花钱，也抱薪救火，土地财税是无底洞，还是应该把精力放在税改和资金的使用效率上，假设以前十块钱办一块钱的事，现在就尽量用五块钱办成，而不是去看哪还有居民财富积累可以转化成地方的财税。