转债日报11「783137转债」

转债发行人公告

1.【日丰股份】冯就景、冯宇华及罗永文减持99.45万张恒逸转债，占发行总量的26.17％；减持后持有144.23万张，占发行总量的37.95％。

2.【盛屯矿业】自2021年10月18日至2021年10月29日，公司股票已连续十个交易日的收盘价不低于“盛屯转债”当期转股价格的130％（即6.33元/股），若在未来二十个交易日内，公司股票有五个交易日的收盘价不低于当期转股价格的130％（含130％），将触发“盛屯转债”的有条件赎回条款，。

3.【苏试试验】2021年10月18日至2021年10月29日期间，公司股票价格已有十个交易日的收盘价格不低于公司“苏试转债”当期转股价格（18.28元/股）的130％（含130％）。在未来二十个交易日内，若公司股票有五个交易日的收盘价不低于当期转股价格（18.28元/股）的130％（含130％），将触发“苏试转债”的有条件赎回条款。

转债交易情况

周五上证指数收于3547.34点，较前一交易日上涨0.82％。中证转债指数收于408.12点，较前一交易日上涨0.64％。上涨前三个券分别为天壕转债（26.64％）、文灿转债（14.95％）、明泰转债（11.13％）；下跌前三个券分别为起步转债（-22.17％）、雷迪转债（-19.81％）、花王转债（-13.68％）。

转债市场公告

转债发行人公告

【大秦铁路】程先东先生因工作原因请求辞去公司董事、董事长，董事会战略委员会委员、主任职务，公司将尽快完成新董事补选工作。

【韦尔股份】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入58.66亿元，同减1.01％；前三季度实现营业收入183.14亿元，同增31.11％；第三季度归母净利润12.75亿元，同增73.11％；前三季度归母净利润35.18亿元，同增103.78％。

【光大银行】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入396.86亿元，同增14.26％；前三季度实现营业收入1167.78亿元，同增9.25％；第三季度归母净利润126.40亿元，同增12.40％；前三季度归母净利润350.85亿元，同增18.48％。

【浦发银行】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入461.19亿元，同减2.55％；前三季度实现营业收入1434.84亿元，同减3.53％；第三季度归母净利润116.98亿元，同减25.90％；前三季度归母净利润415.36亿元，同减7.17％。

【广汽集团】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入207.99亿元，同增19.48％；前三季度实现营业收入551.17亿元，同增28.64％；第三季度归母净利润9.47亿元，同减64.71％；前三季度归母净利润52.84亿元，同增5.63％。

【长城汽车】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入288.69亿元，同增10.13％；前三季度实现营业收入907.97亿元，同增46.11％；第三季度归母净利润14.16亿元，同减1.72％；前三季度归母净利润49.45亿元，同增91.13％。

【闻泰科技】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入138.77亿元，同减4.32％；前三季度实现营业收入386.46亿元，同增0.80％；第三季度归母净利润8.09亿元，同增45.06％；前三季度归母净利润20.41亿元，同减9.64％。

【苏州银行】2021年第三季度报告：公司第三季度实现营业收入25.84亿元，同增3.46％；前三季度实现营业收入80.95亿元，同增2.25％；第三季度归母净利润7.22亿元，同增19.57％；前三季度归母净利润24.62亿元，同增17.12％。

一级市场预案

【富春染织】向不特定对象发行可转换公司债券预案

可转债、可交债相关产品价格走势

01.基础工业大宗产品价格走势：原油、炭黑、铁矿石、钢铁

原油：周五（10月29日），截止前一工作日（10月28日）收盘：美国WTI原油12月期货收涨0.15美元，或0.18％，报82.81美元/桶；布伦特原油12月期货收跌0.26美元，或-0.31％，报84.32美元/桶。SC 期货主力合约收盘报520.4元/桶。

炭黑：10月29日，炭黑市场暂稳观望，N330月度订单暂时执行送到8200-8300元/吨，新单商谈参考8500-8800元/吨，个别更高位意向有闻。周内炭黑开工下滑至60.3％，以致周度产量环比下滑1.96％，近期随着商家正常出货，行业库存缓慢下滑，本周库存环比下滑2.48％，采暖季考虑到重污染预警天气情况下部分炭黑可能停车或减产，届时炭黑供给可能继续小降，不过终端轮胎方面需求可能也会出现下滑，具体供需减量如何且看后期政策。后市预测：预计短时间炭黑市场商谈重心继续走高，建议商家根据自身情况合理操作。

钢铁： 2021年10月29日国内建筑钢材市场价格偏弱调整。今日虽然期螺市场回温，投机需求有所释放，但考虑到目前下游资金压力紧张，现货需求释放缓慢，建材市场整体成交氛围冷清。综上所述，故预计短期内建筑钢材市场偏弱调整。HRB16-25螺纹钢现全国市场平均价格5365元/吨，较上一日价格下降23元/吨。

02.基础化工产品价格走势：纯苯、液氯、聚乙烯

纯苯：市场行情：今日纯苯市场震荡回涨，原油、苯乙烯期货止跌，利空暂减弱，商谈气氛略有回暖，但国产及进口增量预期下，场内仍存观望心态，且华东地区下游需求尚未恢复，行情上涨相对承压。后市预测：因对伊朗核谈判的预期涨幅有限，油价主要受伊核谈判相关消息的影响为主，对纯苯行情支撑有限，华东供应逐步增量，而需求仍未恢复，供需端制约行情，关注市场低位成交情况，预计短期内纯苯市场在7450-7750元/吨之间震荡。

液氯：华北地区今日液氯市场走势平稳，山东地区上游企业氯碱负荷不稳，液氯供应量不多，耗氯下游需求一般，企业积极出货为主；河北地区今日有企业停车检修，液氯供应减少，下游甘氨酸、氯化石蜡采买情绪一般，当前价格维持坚挺。西北地区液氯供应不多，下游需求平稳，厂家走货尚可。南方地区来看，上游氯碱装置负荷不满，供应量不多，下游需求表现一般，液氯货源偏紧，支撑企业价格高位盘整。

聚乙烯：10月29日，今日聚乙烯市场价格上涨为主，主力大区开单线型价格下跌幅度在50-200元/吨。开盘价格高开小幅上涨，市场情绪好转，报盘小幅上涨。后市预测：今日聚乙烯市场价格上涨为主，主力大区开单线型价格下跌幅度在50-200元/吨。开盘价格高开小幅上涨，市场情绪好转，报盘小幅上涨。预计明日PE市场价格上调100-200元/吨。

03.化纤、维生素价格走势

化纤：市场综述：涤纶长丝市场继续下跌，原料端震荡运行，支撑一般，由于近期长丝产销不佳，企业库存缓增，长丝厂商出货意愿强烈，集中优惠促销，幅度200-500不等，市场成交重心明显下滑，然下游用户杀跌情绪犹存，仅局部成交回暖。预计短期涤纶长丝市场震荡运行为主。市场价格：浙江地区涤纶长丝市场POY150D/48F商谈参考8300-8550元/吨，FDY150D/96F商谈参考8650-8800元/吨，DTY150D/48F商谈参考10250-10550元/吨。

维生素：10月29日，维生素E市场强势进发，市场价格上行，市场后期探涨心态较足；工厂检修减产工厂提价意愿，市场关注增加，购销好转，成本面支撑作用强劲；供应端开工低位，江苏、浙江等地区因限电影响，企业减产降负，维生素生产受限；截至目前，VE市场主流成交价格为89-94元/公斤左右。

04.化肥、饲料价格走势

磷酸二铵：目前企业出厂价格稳定，前期预收订单发货为主，暂无库存等压力。部分企业计划于磷肥协会会议后，出台冬储价格。据市场端了解，11月湖北地区部分企业或有检修和减产计划，目前尚为初步计划，实际需要密切关注。冬储跃跃欲试，据悉64％含量二铵黑龙江参考到站价约为3770-3780元/吨。国际方面：比利时磷酸二铵的价格为825-830美元/吨FCA，高于上周末的价格810美元/吨FCA。后市预测：原料成本仍居高位，成本面承压较大，拥有合成氨配套装置的企业也生产压力相对小一些国内方面，秋季市场收尾，目前冬储在即，原料成本强劲支撑支撑，加上国际DAP价格上涨的带动，预计短时内二铵价格下行可能不大。出口方面：当前国际市场受公共卫生事件影响及天然气供应短缺影响，磷肥生产能力下降。目前中国出口量减少，进一步缩紧国际供应量，OPC近期几次上调DAP价格，预计后市国际价格将震荡上行为主。

磷矿石：10月29日（周五）磷矿石市场延续平稳走势，价格波动幅度不大，出厂报价较为稳定。当前矿企发运前期订单为主，待发订单可排至11月，暂无库存压力，主流企业表示短时内没有调价计划。据预测，磷矿石市场局部地区每年1-2月为传统停采期，目前各矿企应加大生产囤库存以备停采期间使用。目前，下游产品磷肥、黄磷需求一般，磷矿石市场支撑暂不强劲，但下游二铵市场即将冬储，磷矿石市场仍有支撑。百川预计短期内磷矿石市场持稳运行为主，暂无下滑风险。后市预测：磷矿石市场暂稳整理，价格方面暂无变动。下游磷肥市场平稳运行，黄磷市场暂稳整理，短期内磷矿石市场无下滑趋势。百川预计，短期内磷矿石市场稳定整理为主。

豆粕：国内方面：国内豆粕价格下跌。饲企逢低补库及大豆压榨量下滑，国内豆粕库存保持降势。豆粕库存偏低以及豆油高位回调令豆粕价格跌势放缓。生猪价格延续回暖节奏，存栏量维持高位，企业补栏仍显谨慎，需求端较为平稳。国内豆粕期货主要依赖美豆进口成本和国内豆油表现定价，在美豆和南美大豆供应前景保持宽松预期下，美豆反弹乏力维持低位盘整，国内豆粕期货承受较大供应压力，豆油在工业品整体跌势下承压回落，缓解豆粕上行阻力，油粕比值得以暂时修复。

菜粕：油脂下跌支持粕类反弹，郑粕震荡偏强，现货由于库存极少，无货之下报价不多，有报价的也多是随盘波动。水产养殖旺季基本结束，菜粕需求量逐步下降，其支撑力度下降，叠加生猪养殖亏损，蛋白粕需求面不佳，菜粕库存处在低位，仅0.7万吨，叠加全球菜籽预计偏紧状态，进口菜籽预计成本高企，支撑其价格，预计短期内菜粕将震荡调整为主。后市预测：预计短期内菜粕将震荡调整为主。后续仍需密切关注美豆和豆粕行情走势。价格预计在2700-2750元/吨之间。

05.有色金属价格走势：铜、铝、铅、锌、锂

铝：近期国产氧化铝价格稍有回落，受氧化铝价格影响，主流国产矿石价格上行动力不足导致国产矿价格近期走势平缓。随着采暖季、环保等因素影响逐步浮现，若后期氧化铝企业受采暖季影响有所减产，预计国产矿需求或将下降，进而可能导致国产矿石价格走势以稳为主。国产矿价格方面，近期价格走势较为平缓，价格波动较小，山西地区当前主流含铝60％，铝硅比为5.0品位的国产矿石价格基本位于520元/吨裸价到厂，河南地区当前主流含铝60％，铝硅比为5.0品位的国产矿石价格基本位于540元/吨左右裸价到厂，贵州地区当前主流含铝60％，铝硅比为6.0品位的国产矿石基本位于380元/吨左右裸价到厂。

铅：本周铅精矿加工费稳定运行，内蒙古地区运行于1000-1200元，周均价1100元；河南地区运行于900-1200元，周内加工费持稳，均价为1050；湖南地区运行于1200-1400元，周均价1300；广西地区运行于1100-1400元，周均价1250元；云南地区运行于1000-1300元，周均价1150元；进口矿价格运行于50-70美元，加工费稳定运行。10月中国铅冶炼厂受限电、季节性检修等因素影响，产能释放继续受到抑制。国内铅精矿加工费环比持平，进口矿加工费环比稳定，均处两年半以来低位，铅矿供应有所改善，但偏紧格局未变。后市预测：预计11月份电力紧张及能耗双控影响因素仍存，国产铅精矿供应持续偏紧，国内矿及进口矿TC维持稳定运行。

锌：本周进口矿加工费运行于80-90美元/干吨。本周国产锌精矿加工费平稳运行，整体运行区间在4000-4500元/吨之间，其中内蒙古地区TC平均运行在4300-4500元，均价4400元；陕西地区TC平均运行在4100-4400元，均价4250元；四川地区运行于4000-4100元，均价4050元；广西地区运行于4100-4300元，均价4200元；云南地区运行于4000-4100元，均价4050元；湖南地区价格运行于4300-4400元，均价4350元。后市预测：国内矿及进口矿TC维持稳定运行，国产锌精矿供应偏紧。目前欧洲能源危机仍在持续，而国内煤炭价格虽因出台的政策有一定下降，但电价上涨依然影响锌市场走势。预计后续加工费或处于低位运行。

锂：国内金属锂主流成交价格集中在95-100万元/吨之间，均价水平稳至97.5万元/吨之间，厂家报价维稳，市场成交情况尚可，目前下游合金行业以及医药行业开工正常运行，多为消耗持有库存，对金属锂市场需求不温不火，但电池厂方面需求日渐增长，主要受益于终端新能源汽车快速发展，电池是新能源汽车产业发展的核心环节，锂电池市场布局逐渐扩增，叠加原料端价格高位持稳，多方面支撑金属锂价格水平，预计国内金属锂市场行情利好。1-9月，新能源汽车产销分别完成216.6万辆和215.7万辆，同比分别增长1.8倍和1.9倍。其中纯电动汽车产销分别完成180.3万辆和178.9万辆，同比均增长2.0倍；插电式混合动力汽车产销分别完成36.2万辆和36.7万辆，同比分别增长1.1倍和1.4倍；燃料电池汽车产销分别完成879辆和906辆，同比分别增长54.2％和56.5％。随着新能源汽车销量日渐增加，预计金属锂市场行情利好。

06.造纸业价格走势：木浆、白板纸

木浆：纸浆现货市场走货情况一般，现供需面变化有限，下游成品纸虽一直提价，但落实不一，提振纸浆市场有限。需求较弱叠加外盘报价走低，浆价反弹缺乏动力，受成本影响下降幅度有限，供需博弈阶段预计短期内纸浆市场价格区间整理为主，利好支撑不足。后市预测：目前通过市场数据来看，纸厂开工率和产量处于历史同期低位，供需表现仍较弱，随着下游成本压力的加大和纸厂采购的放缓，浆价回调将难有起色，预计短期木浆市场交投刚需，价格可能震荡偏弱整理。

白板纸：10月29日，白板纸市场稳中向好，纸企涨价函不断。随着双十一电商活动的来临，下游需求稍显好转，叠加前期部分地区大面积停机限产，局部供应收紧，纸企库存低位，主流纸企再次发函称11月1日起，上调白板纸销售价格100元/吨，周边地区跟涨情绪积极。同时受能源短缺影响，纸企成本面增加，看涨氛围浓厚。后市预测：预计短期白板纸市场稳中带涨运行，涨幅100元/吨。当前经销商出货平稳，成交灵活，随行就市报价，市场看涨心态明显。

07.橡胶价格走势

橡胶：国内天然橡胶市场价格上涨。昨日发布的下游轮胎开工环比小幅上涨，需求端有所改善，前一交易日天然橡胶期货收盘价格上涨。热带风暴等天气因素支撑天胶基本面好转，现货市场价格相对坚挺，但下游开工情况较弱，对天胶涨幅有所压制，近期可多关注气象因素对割胶工作造成的实际影响。

风险提示

国内基本面走势、权益市场波动

本文源自固收彬法